home *** CD-ROM | disk | FTP | other *** search
/ PC & Mediji 2002 March / PCM_0203.iso / MEDIA / DEMO / M10USWEB.exe / RCDATA / CABINET / money.cab / msmoney.chm / learnaboutthetaxconsequencesofmergers.xml < prev    next >
Extensible Markup Language  |  2001-07-25  |  1KB  |  20 lines
  1. <?xml version="1.0"?>
  2. <?xml-stylesheet type='text/xsl' href='hhPreprocess.xsl'?>
  3. <topic sku="dlxbiz" tNum="288882" author="sallyh" xmlns="x-schema:hhTopicSchema.xml">
  4.     <index>
  5.         <title>Learn about the tax consequences of mergers</title>
  6.         <category fLocale="cdn">investing</category>
  7.         <klink type="cncpt">Tell me about the tax consequences of mergers</klink>
  8.     </index>
  9.     <content>
  10.         <p>If you hold stock in a company that is part of a merger, your <glossary>cost basis</glossary> per share (or average cost basis) may change even though your total cost basis stays the same. This is important for calculating your capital gains later when you sell shares. When you record a merger, Money automatically calculates your new cost basis for you.</p>
  11.         <p>For example, you own 100 shares of Company A with a cost basis of $150/share, which totals $15,000. Company A merges with Company B. Company B offers you 0.75 shares of Company B for each share of Company A you own. This means that you now own 75 shares of Company B. Your new cost basis is $15,000 divided by 75 shares, or $200/share.</p>
  12.         <p>Consult your tax advisor for more information.</p>
  13.     </content>
  14.     <footer>
  15.         <include href="RecordAMerger.xml#xpointer(*/index/klink)"/>
  16.         <include href="UseAverageCostBasisForMutualFunds.xml#xpointer(*/index/klink)"/>
  17.         <include href="LearnAboutCostBasis.xml#xpointer(*/index/klink)"/>
  18.     </footer>
  19. </topic>
  20.